Mərkəzləşdirilməmiş P2P Borclanması: Xidmətlər və Şəbəkələr

Ancaq qısa bir nəzərdən başlayacağıq ...

Peer-to-peer krediti (crowdfunding) alternativ maliyyə sistemidir, onun mahiyyəti fərdi borc verənlərə və borcalanlara əlaqəli olmayan şəxslərə və ya bərabər tərəflərə ənənəvi maliyyə vasitəçisini cəlb etmədən pul borc vermək üsulu ilə təmin etməkdir.

Fərdi kreditləşmənin bu üsulu uzun tarixə malikdir və hətta dünyanın müəyyən bölgələrində mədəniyyət baxımından ənənəvidir. Ancaq müasir təzahürlərdə, ümumiyyətlə borc almaq istəyənlərlə borc vermək istəyənləri bir araya gətirən ixtisaslaşdırılmış onlayn platformalar şəklində rast gəlinir. Bu cür veb saytlar yalnız onlayn rejimdə işlədikləri üçün sabit və daha az sabit xərclərə sahibdirlər və buna görə də xidmətlərini ənənəvi maliyyə qurumlarına nisbətən daha ucuz təqdim edə bilərlər.

Nəticədə borcalanlar bankların təklif etdiyi əmanətlər və digər investisiya məhsulları üzrə faizlərdən daha çox qazana bilər və borcalanlar daha aşağı faiz dərəcələri ilə kredit ala bilərlər. Borcalanları kreditorlarla bir araya gətirmə xidmətləri, habelə bir borcalanın kredit qabiliyyətini yoxlamaq xidməti üçün xərclədiyi P2P kredit təminatçısının komissiyasını da nəzərə alır.

2050-ci ilə qədər qlobal P2P kredit sənayesinin illik dövriyyəsinin 1 trilyon ABŞ dollarına çatacağı gözlənilir.

Bu da mərkəzləşdirilməmiş P2P kredit platformalarını yaratmaq üçün əla bir məqamdır, çünki getdikcə daha çox ölkə P2P kreditləşmə sahələrini tənzimləməyə başlayır. ABŞ, Kanada, Avstraliya və Almaniya kimi ölkələrdə (sənayenin artıq tənzimləndiyi yerlərdə) artıq populyar alternativ maliyyələşdirmə modelinə çevrilmişdir. Bu ölkələrdə əhalinin təxminən 25% -i artıq borc almaq üçün mərkəzləşdirilmiş P2P kreditlərindən istifadə edir.

Çin (P2P əsasən tənzimlənməyən yerdədir) və Hindistan (P2P'nin son zamanlara qədər özünü tənzimlədiyi yerlər) də potensial nəhəng P2P bazarına sahibdir. Getdikcə daha çox ölkə P2P-ni əsas maliyyələşdirmə seçimi kimi tanıdıqca, bu sahədə başlanğıclar daha yaxşı görünür.

Mərkəzləşdirilməmiş bir kredit sistemi, xüsusilə böyük kredit təşkilatlarına bağlı olan adi sistemlərlə müqayisədə çox cəlbedici bir fikirdir. Ancaq bunun da öz fitri problemləri var.

Xüsusilə, P2P kreditləşməsində kreditorun investisiyaları ümumiyyətlə heç bir dövlət zəmanəti ilə qorunmur. Bəzi xidmətlərdə kreditorlar müxtəlif borcalanlar arasında yatırımlarını diversifikasiya etməklə ümumi riskləri azaltmağa və borc verdikləri borcalanları seçmək imkanına malik olan pis borc riskini azaltmağa çalışa bilərlər. Ancaq sonra sual yaranır: hansı seçim bu seçim üçün əsas yaradır? Bəzi P2P kredit xidmətləri xarici bilikli-müştəri (KYC) həllər, habelə potensial borcalanların kredit reytinqini müəyyənləşdirmək üçün həll yollarından istifadə edir. Başqa sözlə, etibarlı üçüncü tərəflərin qərarlarına özbaşına etibar etmək lazımdır.

Digər problemlər arasında yerli P2P kredit xidmətləri beynəlxalq miqyasda məhdud miqyaslı olmasıdır. Bu, borc ödəmə zəmanətinin yuxarıda göstərilən problemləri ilə, habelə tənzimləmə problemləri ilə əlaqələndirilir (qaydalar və qaydalar ölkədən ölkəyə dəyişir). Kreditlərin verilməsi prosesinin sürətləndirilməsi və s. Üzərində də işlər görülür.

Bundan əlavə, P2P kredit platformalarının ehtimal olunan mərkəzləşdirilməməsinə baxmayaraq, hələ də müəyyən bir mərkəzləşdirmə səviyyəsini saxlayırlar. Xüsusilə, bütün qeydlər və şəxsiyyət məlumatları mərkəzi tərəf tərəfindən saxlanılır və saxlanılır, insan səhv və ya manipulyasiya üçün yer buraxır. Bu nöqtə bir platformanın böyüməsinə və əhatə etməsinə mane ola bilər, çünki mərkəzləşdirmə sistemi regional səviyyədə tənzimləmələrə daha həssas edir. Bu qaydalar ölkədən ölkəyə əhəmiyyətli dərəcədə fərqlənə bilər ki, bu da işləri daha da çətinləşdirir.

Bu, ənənəvi P2P kredit xidmətləri ilə qarşılaşan problemlərin yalnız kiçik bir nümunəsidir; bu, bu şəkildə və ya bütün ənənəvi maliyyə institutlarına xas olan digər xüsusiyyətlərdir. Bütövlükdə götürülərək, onlar nəinki işi ləngidir, həm də miqyaslanma ehtimalını azaldır.

Ancaq blockchain texnologiyasının bu problemlərin çoxunu həll edəcəyinə ümid var.

Əvvəla, P2P sənayesinə xas olan mərkəzsizləşdirmə mülkiyyəti onu blockchain-in təbii istifadəsi halına gətirir. Ayrıca, şəffaflıq, faiz nisbətlərinin bərabərliyi və təkmilləşdirilmiş təhlil təhlili, P2P kredit sənayesində blockchain texnologiyasının istifadəsini həm borc verənlər, həm də borcalanlar üçün yaxşı bir vəziyyətə gətirir.

Təəccüblü deyil ki, blockchain-də görünməyə başlayan ilk P2P kredit xidmətinin şahidi olduq. Onlardan bir neçəsinə nəzər salaq. Onları bir neçə qrupa böləcəyik və təmiz cryptocurrency P2P kredit həllərini nəzərdən keçirmədən əvvəl, cryptocurrency-to-fiat P2P kredit həlli ilə başlayacağıq. Nəhayət, hamısının mərkəzləşdirilməmiş kredit şəbəkələrindən nə ilə fərqləndiyini kəşf edəcəyik.

SALT (Təhlükəsiz Avtomatik Kreditləşdirmə Texnologiyası) mərkəzləşdirilmiş bir cryptocurrency kredit platformasıdır. Hal hazırda SALT blockchain əsaslı kreditlər sahəsində liderdir.

SALT, cryptocurrency tərəfindən dəstəklənən institusional nağd kreditlərə yönəldilməklə fərqlənir, halbuki bu sahədəki bir çox digər layihələr təmiz həmyaşıdlardan istifadə edir. Bununla birlikdə, hər iki variantın bazarda yeri olmalıdır. Bundan əlavə, SALT kriptovalyutası ilə təmin olunan kreditlər verən daha çox ənənəvi platforma ilə rəqabət aparır, lakin xüsusi bir mö'cüzə istifadə etmir.

Buna əsaslanaraq, SALT borcalanları üçün əsas üstünlük, kriptovalyutalarının təhlükəsizliyinə qarşı FIAT nağd borc götürmə bacarığıdır, bu da adi insanlar üçün gündəlik ehtiyacları baxımından təmiz cryptocurrency kredit həllərindən daha praktik görünür. Lakin bu, P2P kreditləşməsinin istifadəçilərə daha sərt tələblər qoymasına gətirib çıxarır.

Birincisi, bu xidmət yalnız ABŞ, Birləşmiş Krallıq və Yeni Zelandiyanın 33 ştatındakı müştərilər üçün əlçatandır. Beləliklə, planetin digər yerlərindəki potensial istifadəçilər, yuxarıda qeyd etdiyimiz kimi, ümumiyyətlə genişlənməyə və qarşılıqlı əlaqəyə kömək etməyən digər (oxşar) xidmətləri axtarmağa məcbur olurlar.

İkincisi, yalnız bir akkreditə olunmuş investor olsanız, borc verə bilərsiniz. ABŞ-da bu, ən azı 1 milyon dollar dəyərində xalislik nümayiş etdirməyi tələb edir. Nəhayət, SALT, xidmətdə müqavilələr yaratmadan əvvəl bir müştəridən KYC / AML (Bilin-bilən-Müştəri / Pulların yuyulmasına qarşı) təsdiqləməsindən keçməsini tələb edəcəkdir.

SALT kredit prosesi, ETHLend-dən fərqli olaraq (aşağıya baxın) yalnız bir cryptocurrency, ETHLend-dəki təmiz cryptocurrency əsaslı əməliyyatlardan fərqli olaraq SALT sistemindəki FIAT pul kreditlərini dəstəklədiyini göstərir. Kredit şərtləri razılaşdırıldıqdan və təsdiqləndikdən sonra borc verən borcalanın bank hesabına əmanət (məsələn, ABŞ dolları) qoyacaq, ağıllı müqavilə isə borcalanın cryptocurrency-nı kilidləyəcəkdir. Borcalan mütəmadi olaraq ABŞ dolları ilə ödəmələr aparmalı olacaq; defolt halında, onun kriptovalyutası borc verənə veriləcəkdir. Bu gün borc vermə yalnız efiri (ETH) və bitcoinləri (BTC) qəbul edir.

Üzv əlamətləri olaraq da bilinən SALT ayələr, bir istifadəçinin SALT kredit platformasının üzvü olmağa xərclədiyi ERC-20 ayələridir. Bundan əlavə, bu əlamətlərdən kreditlər üzrə faizləri ödəmək, daha yaxşı dərəcələr əldə etmək və SALT onlayn mağazasında mal almaq üçün istifadə edə bilərsiniz.

Ümumiyyətlə, Nexo layihəsi sonuncuların öyrətdikləri ağır dərslərdən faydalanaraq SALT ilə demək olar ki, eyni izləri izlədi. SALT-da olduğu kimi, Nexo ayələr endirimli faiz dərəcələri və kredit ödənişləri üçün istifadə edilə bilər; girov kimi də istifadə edilə bilər və Nexo saytına görə, hətta sahiblərinə qazanclarının bir hissəsini ödəməyi planlaşdırırlar.

Kreditlərin təsdiqlənməsi prosesi tam avtomatlaşdırılmışdır ki, bu da borcalanlara borc vəsaitlərini dərhal əldə etməyə imkan verir. Nexo, eyni zamanda ABŞ-ın "ən azı" 36 ştatında da daxil olmaqla bütün dünyada kreditlər verməyi planlaşdırdığını açıqladı. Planlar, həmçinin ERC-20 ayaqqabılarını girov kimi istifadə etmək və kripto kredit kartı buraxma imkanlarını da dəyişir.

Bu anda depozitlər BTC, ETH və NEXO daxil olmaqla bir sıra cryptocurrency-da edilə bilər. Kredit ödəmələri ABŞ dolları və ya avro ilə, həmçinin cryptocurrencies ilə həyata keçirilə bilər.

Nexo tarixi dəyişkənlik və aktivin bazar likvidliyinə əsaslanaraq, borc-dəyər nisbətini öz istəyi ilə dəyişdirmək hüququnu özündə saxlayır. Hal-hazırda kredit üçün dəyər nisbəti aşağıdakı kimidir:

BTC: 50%

ETH: 50%

XRP: 40%

Nexo: 30%

Əslində, bu, 2 bitcoin-i girov kimi verdiyiniz təqdirdə, Nexo sizə 1 bitcoin (yəni verdiyinizin 50% -i) dəyərində FIAT pul borcu verəcəyini bildirir.

Nexo kreditlərinin olduqca sadə bir faiz siyasəti var: ya illik 16%, ya da 8%. Faiz dərəcələri bir kreditin ölçüsü və ya müddətinə əsaslanmır və borcalanın kredit reytinqindən asılı deyildir. İllik 16% kredit hər kəsin ödədiyi standart nisbətdir. Ancaq iki səbəbdən birinə görə 8% -ə endirilə bilər: birincisi, borcalan kredit üçün girov kimi Nexo tokenindən istifadə edərsə; ikincisi, Nexo ayələr istifadə edərək krediti ödəyirsə. Nexo faizi artırılmır və borcalanın hesabına hər gün tutulur. Kredit müddəti ərzində heç bir faiz ödəməsi tələb olunmur, buna görə borcalan borcun qalıcı olmasına baxmayaraq heç bir ödəməyə ehtiyac duymur.

Xidmətin üstünlükləri: Nexo kredit modelində heç bir ödəniş yoxdur və sabit faiz dərəcəsi var. Bu SALT üzərində rəqabət üstünlüyü təmin edir və bazarın dəyişməsinə qarşı müəyyən sabitlik təmin edir.

Eksiler: Şirkət 8% səviyyəsində kredit təklif etdiyini iddia etsə də, əslində bu sadəcə bir təbliğatdır. Əksər hallarda həqiqi rəqəm orta hesabla iki dəfə böyük olacaqdır.

Argentinalı startap Ripio, Argentina, Braziliya və Meksikada 200 mindən çox istifadəçi üçün P2P mikro kreditlərini asanlaşdırdı. 2017-ci ildə ICO zamanı 37 milyon dollar cəlb etdikdən sonra Ripio nadir cinslərdən biri oldu: faktiki işləyən maliyyə məhsulu olan kripto şirkəti. ICO tərəfindən yığılmış vəsait, ağıllı müqavilələrdən istifadə edərək, dünyada fərdi borcalanları və kreditorları səmərəli birləşdirən öz P2P kredit xidmətini yaratmaq üçün istifadə edilmişdir.

Cari planlar, Argentinada 800-dən çox müştərinin kredit aldığı Beta testini izləmək üçün mikro kreditlər xidmətinin tam yerləşdirilməsidir. Artıq Ripio, öz platformaları vasitəsi ilə yerli fiat valyutalarında kreditlərin 150 ilə 750 dollar arasında ekvivalenti olan bir neçə min borc verənin olduğunu iddia edir. Bunlar əsasən Asiya qitəsindən borc verənlərdir və Cənubi Amerikada insanları maliyyələşdirməyə kömək edirlər.

Ən bənzər kreditləşmə və mübadilə xidmətlərindən fərqli olaraq, cryptocurrency-nin bank olmayan istifadəçiləri yeni Ripio kredit xidmətlərindən istifadə edə bilərlər. Cənubi Amerika bazarı, maliyyə sənayesi ilə müxtəlif və tez-tez olduqca mürəkkəb əlaqələr ilə tanınır. Məsələn, Dünya Bankının son hesabatları Kolumbiya yetkin əhalisinin 54% -ə qədəri, Braziliyada isə 30% -ə qədər bank xidmətlərindən istifadə etmədiyini göstərir. Ripionun daxili araşdırması istifadəçilərin 19% -nin kredit kartı olmadığını müəyyən etdi. Pul dükanları və cüzdanlarını doldurmaq üçün rahatlıq mağazalarından istifadə etdilər. Bununla birlikdə, Ripio kredit xidməti sayəsində bu cür insanlar, gələcəkdə digər maliyyə xidmətlərinin alınmasına kömək edə biləcək borc ödənişlərinin daimi qeydini aparmaq imkanına sahibdirlər.

Ripio, Uruqvay, Çili və Kolumbiyadakı bazarlara xidmətlərini genişləndirməyi planlaşdırır, baxmayaraq ki, bu, müxtəlif yerli tənzimləmə məhdudiyyətlərinin aradan qaldırılmasından asılıdır. Eyni zamanda, siyasi və iqtisadi qeyri-sabitlik, qeyri-şəffaf bir tənzimləmə mühiti və təhlükəsizlik problemləri xidmətin Venesuela bazarına girməsini dayandırdı.

Borcalanların mikrokreditlərini FIAT valyutalarında almasına baxmayaraq, Ripio xidməti öz əlaməti - RCN tərəfindən dəstəklənir. Kreditor RCN istifadə edərək krediti göndərir. Bu anda, Ripio nəhayət fiat halına çevirir və sonra vəsaitləri müəyyən bir borcalana təhvil verməzdən əvvəl kredit reytinqi agentləri, şəxsiyyət təsdiqləmə xidmətləri, kosignerlər və s. Daxil olmaqla bütün tərəflərə gedir.

Cosigners kreditorları pis borclardan qoruyan bir təhlükəsizlik xüsusiyyətidir: borcalanın qarantı. Bu, müqavilənin şərtlərini yaxşılaşdırır və borcalanın ləğv edildiyi təqdirdə krediti təmin edərək borcalanın yerli hüquq sisteminə daxil olma imkanını saxlayır.

Ümumiyyətlə, bu xidmət müəyyən bir bölgənin spesifik problemlərini çox səliqəli şəkildə həll edir və bu, şübhəsiz artıdır. Bu həll yolunun bölgədən kənarda nə dərəcədə tətbiq ediləcəyi və qlobal miqyasda əlçatanlığı məsələsi açıq qalır.

P2P kredit yarışında digər iştirakçı olan BlockFi, daha kiçik bir yükü olan son bir abituriyentdir. Digər platformalardan fərqli olaraq, BlockFi ICO keçirmədi: bütün maliyyələşdirmə institusional investorlar tərəfindən edildi. "Bu tamaşaçıdan vəsait toplamaq platformamıza ciddi tələblər və səylə gəlir" dedi BlockFi nümayəndəsi. "Bu, məkanda ən etibarlı və etibarlı borc verən olmağımızı tələb edir."

İlkin sikkə təklifi olmadığına görə BlockFi markası da mövcud deyil. BlockFi deyir ki, bu, onları başqa bir kriptovalyutası problemindən xilas edir: “Kredit verən bir biznes modelində bir fayda üçün heç bir ehtiyac yoxdur. Birinə sahib olmaq maraq konflikti yaradır və istifadəçi təcrübəsini çaşdırır. "

Şirkət fəal şəkildə yeni yurisdiksiyalara yayılır. Bu yaxınlarda Kaliforniya və Merilendə girdi və ümumilikdə ABŞ-ın 45 ştatında xidmət göstərir.

Üstünlüklərə şirkətin bazardakı ən aşağı qiymətləri təmin etməsi daxildir. Kreditlər sürətli, illik təqribən 13% ilə ödənilir və təqribən 35% -i təmin edə bilər.

Eksiler: şirkət utancaq olaraq mərkəzləşdirilmişdir. SALT-dan fərqli olaraq, borc verənlərlə borc verənlərə uyğun gəlmir; BlockFi borc verəndir.

Ümumilikdə, cryptocurrency-to-FIAT kreditləşmə həlləri, demək olar ki, bütün əlaqəli problem və çatışmazlıqları olan ənənəvi yarı mərkəzləşdirilmiş P2P kredit xidmətləri kimidir. Əslində, onlar üçüncü tərəf kimi çıxış edir və müştəriləri arasında kredit əməliyyatlarında müşayiət olunurlar. Adi P2P kreditləşmə xidmətlərindən yeganə fərqi istifadəçilərin fiat ilə işləmələrini məhdudlaşdırmır, lakin cryptocurrencies istifadəsini asanlaşdırır, həmçinin öz xidmətlərini müxtəlif xidmətlər və müştərilər üçün əlavə stimul üçün istifadə edir. Digər tərəfdən, cryptocurrency girovu üçün nağd pul əldə etmək imkanı, cəlbedici bir seçimdir, hal-hazırda real həyatda təmiz cryptocurrency kreditlərindən daha çox tələb olunur.

ETHlend

ETHlend eyni zamanda mərkəzləşdirilməmiş bir cryptocurrency kredit platformasıdır, lakin SALT və Nexio-dan fərqli olaraq, yalnız Ethereum ağıllı müqavilələri vasitəsilə fəaliyyət göstərir. Beləliklə, ETHlend istifadəçilərinin vəsaitlərini və ya aktivlərini heç vaxt saxlamır. Bundan əlavə, bu ETHlend vasitəsilə müqavilə bağlayarkən borcalanlar və borc verənlər yalnız ETH və ya ETH əsaslı aktivlərdən (məsələn, ERC-20 ayələr), məsələn, OmiseGo, Augur və s. İstifadə edə biləcəyini bildirir.

Bu, bəlkə də təmiz bir cryptocurrency ekosisteminin ən böyük çatışmazlığıdır. Əksəriyyətimiz hələ də FIAT valyutası ilə sövdələşmələr aparırıq və çox güman ki, onlardan kredit almaq istəyirik: ABŞ dolları, avro və ya digər yerli valyuta. Ancaq əlbəttə ki, tənliyə bir FIAT valyutası əlavə etməklə həm müsbət, həm də mənfi tərəfləri olan mərkəzləşdirmə səviyyəsini artırdığımızı unutmamalıyıq.

Digər tərəfdən, tam mərkəzləşdirilməmiş bir cryptocurrency ekosistemi, çox güman ki, bir ölkənin və ya bir dövlətin əksər qanunlarına uyğun gəlmir. Ancaq bütün dünyada insanlar üçün daha əlçatan bir sistem yaradacaqdır.

ETHlend-də kreditləşmə prosesi olduqca sadədir.

Ağıllı bir müqavilə yaratarkən, ETHLend, borcalanın defolt olduğu təqdirdə ETH kreditləri üçün girov kimi ERC-20 uyğun ayələr və ya Ethereum Adı Service (ENS) domenlərini göndərmələrini tələb edir. Hal hazırda yalnız borcalanlar ETHLend üçün kredit müraciətləri yarada bilərlər. Kredit almaq üçün bir sorğu vermək üçün borcalan kredit müddəti, faiz dərəcəsi və girov üçün tələb olunan əlamətlərin sayı kimi məlumatları yaratmalıdır. Borc verən bu şərtlərə razılıq verərsə, kredit müqaviləsi yaradılacaq və borc verən öz ETH göndərə biləcəkdir.

Bundan əlavə, borcalan müqaviləyə uyğun olaraq borcu ödəyir, üstəlik kredit üzrə faizləri də ağıllı bir müqaviləyə göndərir. Kreditor özünün ETH və faizini ağıllı müqavilədən alır və girov qoyulmuş əlamətlər açılır və borcalana qaytarılır. Borcalan borcunu qaytara bilmədiyi təqdirdə, borc verən borcalanın elan etdiyi təminatını ayırd edə bilər.

ETHLend LEND əlaməti, əvvəlcədən satış təklifi və ICO olaraq satılan ERC-20 uyğun bir işarədir. LEND işarəsi dApp-da bir neçə vacib funksiyanı yerinə yetirir. Xüsusilə, LEND ayələr istifadəçiləri Ethereum vasitəsilə edilən ödənişlə müqayisədə platforma haqqına 25% endirim əldə edəcəklər. LEND əlamətləri sikkə birjalarında satıla və satıla bilsə də, LEND-in əsas istifadəsi ETHLend dApp-ın yerləşdirilməsi üçün haqq ödəyərkən endirim yaratmaqdır.

Rüblük airdrops aktiv borc verənlərə və borcalanlara paylanacaq. ETHLend, bazardan LEND almaq üçün ərizə verməkdən mərkəzsizləşdirilmiş rüsumların 20% -ni istifadə etməyi və həmin borc borcunu ETHLend-də bütün borc verənlər və borcalanlar arasında paylamağı planlaşdırır. Airdrops istifadəçilərin qəbulunu artırmaq üçün, həmçinin kredit həcmini artırmaq üçün istifadə olunacaq. Bundan əlavə, ETHLenddəki xüsusi xidmətlər yalnız LEND üçün alınacaq. Bu xidmətlərə misal olaraq təqdim olunan kreditlərin siyahısı, həmçinin e-poçt marketinq kampaniyalarıdır. Nəhayət, ETHLend, mərkəzləşdirilməmiş kredit platformasına (tavsiye bonusları) yeni üzvlər dəvət edən borc verənləri və borcalanları mükafatlandırmaq üçün əlavə olaraq LEND istifadə etməyi planlaşdırır.

ETHLend gələcəkdə istifadəçilərinə, yəni borcalanın heç bir girov təqdim etmədiyi kreditlər təqdim etməyi planlaşdırır. Bu cür kreditlər borc verən üçün daha çox risklidir. Kreditorlara təminatsız kreditlərin əsas riskini qiymətləndirməkdə kömək etmək üçün ETHLend bütün istifadəçiləri üçün mərkəzləşdirilməmiş kredit reytinqi yaratmağı planlaşdırır. Bir sözlə, ETHlend borcalanlar kreditləri müvəffəqiyyətlə ödədikləri üçün zamanla nüfuzlarını qura biləcəklər.

Hər ETHLend borcalan bir neçə məlumat mənbəyindən yaradılan mərkəzləşdirilməmiş kredit reytinqinə sahib olacaqdır. Bu kredit reytinqlərinin əsas məlumat mənbəyi ETHLend tərəfindən veriləcək Kredit Tokens (CRE) olacaqdır. Kredit əlamətləri, yalnız borcalanın nüfuzunu təmsil etmək üçün ETHLend-də istifadə ediləcək xüsusi ERC-20 ayələridir. Bu ayələr dəyişdirilə və ya başqa bir ünvana ötürülə bilməz. Bir istifadəçi hesabı ilə əlaqəli kredit əlamətləri nə qədər çox olarsa, bu hesab daha etibarlıdır. İstifadəçinin müvəffəqiyyətlə ödədiyi hər 1 ETH üçün istifadəçi 0,1 CRE alacaq. Bundan əlavə, ETHLend, kreditləri qaytara bilməyən hesablardan kredit əlamətlərini "yandırmağı" planlaşdırır. Böyük bir miqdarda CRE olan bir istifadəçi, CRE miqdarı az olan digər bir istifadəçinin əldə edə bilmədiyi kreditləri ala biləcəkdir. Daha yüksək CRE miqdarı olan istifadəçilər daha yaxşı faiz dərəcələri ilə mükafatlandırılacaq və eyni CRE-lər olan istifadəçilərə nisbətən oxşar kreditlər üçün daha aşağı girov təmin etmələri tələb olunacaq.

Reputasiyaya əsaslanan kredit, ETHlend-in istifadəçilərə təminatsız kreditlər anlayışını təqdim etməyə, həmçinin potensial borc verənlər üçün daha çox məlumat verməyə imkan verəcəkdir. Bundan əlavə, ETHLend istifadəçilərə mərkəzləşdirilmiş kredit reytinqini digər blockchain-lərə yayımlamaq imkanı təqdim etməyi planlaşdırır. Borcalanlar bundan sonra qazandıqları kredit reytinqlərini digər ekosistem tətbiqetmələrində istifadə edə biləcəklər.

Ancaq nə olursa olsun, ETHlend xidməti Ethereum ekosistemi daxilində qalacaqdır.

Elix

Elix, kredit vermək, dəstə-dəstə və ödənişlər üçün başqa bir Ethereum əsaslı bir platformadır. Əvvəldən mümkün qədər böyük bir istifadəçi bazasını cəlb etmək üçün tərtibatçılar əsasən mobil platformalara və istifadəyə yönəldilmişdir.

Burada bu həllin ödəmə və camaat maliyyələşdirmə funksiyasını nəzərdən keçirməyəcəyik, ancaq yalnız borc vermək aspektində cəmləşirik.

Bu sistemin unikallığı, Elix-in borc verən və borcalan üçün qarşılıqlı təşviqlərə əsaslanaraq həmyaşıd kredit proqramı təklif etməsidir. Ənənəvi kredit sistemlərində borc verən zamanla bir sıra hissələrlə kredit verir. Kredit məbləğinin özü ödənilməsindən əlavə, bu hissələrə kredit şərtlərində göstərilən faiz dərəcəsi də daxildir. Belə bir sistem borcalanın kollektorlarla işləmək riski istisna olmaqla borcu vaxtında ödəməsi üçün əlavə stimul vermir.

Elix-də həm borc verən, həm də borcalan kredit şərtlərini ödəmək üçün sistem tərəfindən stimullaşdırılır. Kredit almaq üçün müraciət edərkən, iştirakçılar kreditin tam ödənildikdən sonra əlavə mükafat almaq üçün mədən müddətini seçə bilərlər. Bu seçim aktivdirsə, borc verən sistem sistemdə müəyyən müddət (Etiraf etiketinə bənzər) ELIX işarəsini cüzdanında saxlamalıdır. Bu tutma müddəti başa çatdıqda, Elix sistemi yeni bir mö'cüzə şəklində "Token P" şəklində mükafat verir (bu mö'cüzə gələcəkdə fərqli bir ada sahib olacaq).

Borc alan krediti vaxtında ödəyirsə, mükafat 65% alan borc verən ilə 35% alan borcalan arasında bölünür. Borcalanın gecikmiş ödənişləri varsa, borc verən bu ödənişin 100% -ni alır.

Token P, komandanın yalnız bir neçə onillikdə əldə etməsini gözlədiyi sabit bir tədarükə sahib olacaqdır.

ETHLend (yuxarıda bax), ehtimal ki, Elix-in P2P kredit sənayesində ən böyük rəqibidir. ETHLend istifadəçilərin borc ala biləcəyi daha geniş bir cryptocurrency dəstəkləyir, lakin Elix'in təklif etdiyi kimi heç bir mükafat proqramı yoxdur.

Maker DAO

Son bir neçə ay ərzində Maker DAO ekosistemi davamlı inkişaf etdi, ETH qiyməti isə azaldı. Bu gün verilən ümumi borc Dai'de (ABŞ dolları ilə əlaqəli bir stablecoin) $ 2 milyondan çox ETH (mətbuat dövründəki mövcud məzənnə ilə 200 milyon dollardan çox) olan bir girov olaraq 76 milyon dollardan çoxdur. Bu o deməkdir ki, Dai-də çıxarılan hər dollar üçün ETH-də təxminən 3 dollar girov qoyulur. Bu ETH dəyişkənliyini kompensasiya etmək üçün edilir.

Maker DAO, Ethereum ekosistemindəki ən dəyərli dApplardan biridir və mərkəzləşdirilməmiş idarəetmə quruluşu sayəsində müvəffəq olmuşdur. Ağıllı müqavilələrin olduqca mürəkkəb bir sistemi sayəsində istifadəçilər girov olaraq kilidlənmiş ETH ilə dollarla əlaqəli Dai ayaqqabılarını ala bilərlər.

CDP (Girovlu Borc Vəzifə), girov kimi ETH ilə yeni Dai ayələrini yaratmağa imkan verən ağıllı bir müqavilədir. ETH qiyməti təminatın qiymət səviyyəsindən aşağı düşərsə, mövqe ləğv olunur və istifadəçi borc götürülmüş Dai əlamətlərini saxlayır. CDPs getdikcə populyarlaşır; Ayı bazarına baxmayaraq, Maker DAO platformasında son dörd ay ərzində CDP-lərin ümumi sayı 300% artmışdır.

CDP-lərin həm adi borcalan, həm də kriptovalyutası üçün faydalı olmasının bir neçə səbəbi var.

Birincisi, adi bir kredit kimi: insanlar evlərinə və ya qızıllarına pul borc aldıqları kimi, Ethereum ilə dollar bağlamış Dai-ni girov kimi götürə bilər. Fərq ondadır ki, proses avtomatlaşdırılmışdır və ETH dəyişkənliyi səbəbindən daha risklidir.

İkincisi, bunlar sazlanmış mövqelərdir: biri Dai'yi götürə və daha çox ETH almaq üçün istifadə edə bilər. Məsələn, deyək ki, 15 ETH götürün və 10 ETH dəyərində Dai almaq üçün CDP-ni açın. İndi borc götürülmüş DAI ilə ETH alsanız, məruz qalmağınız 15 əvəzinə 25 ETH olur. Lakin bu, qiymət əhəmiyyətli dərəcədə aşağı düşərsə açıq şəkildə ləğv riski ilə əlaqələndirilir.

Üçüncüsü, bir arbitraj əlaməti olaraq: ETH tutduğunuzu deyək. İndi mövqeyinizi ləğv etmək əvəzinə, sadəcə Dai-ni borc alıb digər ayələr almaq üçün istifadə edə bilərsiniz. Nişan ETH-ni üstələyirsə, satın aldığınız artıq işarələri və orijinal ETH-lərinizi qoruyaraq bu aktivin bir hissəsini satıb ETH-ni geri qaytara bilərsiniz.

Maker DAO ekosistemi Maker (MKR) işarəsi tərəfindən idarə olunur. Onun bazar kapitallaşması ən bahalı ERC-20 markalarından biri halına gətirən 313 milyon dollardır.

Ümumiyyətlə, Maker DAO bir neçə tətbiqetmədən ibarətdir ki, bunlardan ən başlıcası stablecoindir. Lakin kreditlərin funksiyası da əhəmiyyətlidir. Buna baxmayaraq, yalnız təmiz bir kriptovalyutası kredit xidməti olaraq qalır; Bundan əlavə, xidmət tək bir blockchain ekosistemində (Ethereum) de-fakto "tələyə" qoyulur.

Gördüyümüz kimi, mərkəzləşdirilməmiş P2P kredit həlləri bazarı tədricən blockchain texnologiyalarına əsaslanan layihələrlə doldurulur. Bununla birlikdə, bütün bu həllərin bir sıra qeyri-mümkün (və ya ən azından çətin olan) məhdudiyyətləri var.

Əsas məhdudiyyətlərdən biri də budur ki, bu həllərin əksəriyyəti vahid bir cryptocurrency / blockchain ekosistemi (xüsusən Ethereum) daxilində “bağlıdır”. Lakin bu kredit xidmətlərindən bəziləri bir neçə fərqli kriptovalyutası ilə işləsə də, onların çeşidi çox vaxt ən populyar olan bir neçə ilə məhdudlaşır. Bundan əlavə, xidmətlərin əksəriyyəti istifadəçilərini doğma dəlillərinə bağlamağa çalışır - bu, onların açıq olmasına deyil, bu sistemlərin eksklüzivliyinə töhfə verir. Beləliklə, bu hallarda hər hansı bir şəbəkə effektini, ciddi ölçülənliyini və ya daha az və ya daha az qlobal şəbəkə qurma imkanını tərk edə bilərik.

Başqa sözlə, blockchain əsaslı mərkəzləşdirilmiş P2P kredit həlləri əsas Layer 1 blockchain layihələrindən (Bitcoin, Ethereum və s.) Bütün eyni problemləri həll edir. Bu problemlər sövdələşmə atomluğunun olmamasını da əhatə edir (çarpaz zəncirvari əməliyyatlar daxil olduqda və ya fiat-to kriptovalyutası əməliyyatları olduqda).

Mərkəzləşdirilməmiş kredit xidmətlərindən fərqli olaraq, mərkəzləşdirilməmiş kredit şəbəkələri yalnız blockchain əsaslı xidmətlərin yuxarıda göstərilən çatışmazlıqlarını aradan qaldırmaqla yanaşı, həm də mövcud və potensial istifadəçilərə (o cümlədən müəssisələrə) təklif olunan imkanları əhəmiyyətli dərəcədə genişləndirə bilər.

Mərkəzləşdirilməmiş kredit xidmətləri ilə mərkəzləşdirilməmiş kredit şəbəkələri arasındakı əsas fərq ondan ibarətdir ki, ikincisi daha geniş miqyaslılığı və qarşılıqlı əlaqəni təmin etməklə yanaşı, etibarın tranzitliyini də təmin edir. Xidmətlər üçüncü tərəflərə etibar edilməlidir (xüsusilə borcalanların kredit qabiliyyətini qiymətləndirmək üçün). Bunun əksinə, keçid etibarlı şəbəkələrdəki hər bir şəbəkə üzvü digər istifadəçilərlə öz etibar xəttlərini qurur. Və getməklə bütün riskləri qiymətləndirir və ağırlaşdırır. Eyni zamanda, digər iştirakçılar onun etibarnamələrindən istifadə edə bilərlər (məsələn, çox hop ödəmələr edərkən və s.). Vicdansız bir iştirakçı digər şəbəkə üzvləri ilə daha az etibar etmə xəttinə sahib olacaq və ya ümumiyyətlə heç yoxdur. Beləliklə, kredit şəbəkəsinin özünü tənzimlənməsi üçüncü tərəflərin əlavə cəlb edilməsinə ehtiyac olmadan baş verəcəkdir.

Bütün bunlar onlarda istifadə olunan xüsusi texnoloji həllər sayəsində mümkün olur.

Trustlines Network, IOU şəbəkələrini yaratmaq üçün Ethereum-a əsaslanan P2P platformadır. 2004-cü ildə Ryan Fugger tərəfindən təqdim olunan Ripple arxasında orijinal konsepsiya əsasında Trustlines Network istifadəçilərə öz aralarında pul qazanmaq və təhlükəsiz ödənişlər etmək imkanı verəcəkdir. Yüksək səviyyəli fikir, fərdlərin etibar etdikləri insanlara və yalnız ədalətli hesab etdikləri bir miqdarda kredit təqdim etmələridir. Bu verilən kredit, kreditə güvənən hər kəs üçün etibarlı olan puldur. Beləliklə, Trustlines Network müəyyən mənada mövcud kredit əsaslı pul sisteminə bənzəyir, ancaq bankların əvəzinə hər kəs bir kreditor ola bilər.

Sistemin genişlənmə qabiliyyəti yaxşı əlaqəli istifadəçilərdən asılı olduğundan, istifadəçilər mümkün qədər çox əlaqə yaratmağa təşviq olunurlar. Bu, hər bir əməliyyatda kiçik bir tutum haqqı daxil edilməklə həyata keçirilir ki, bu da iki son qovşaq bağlayan vasitəçi kimi işləyən istifadəçilər / qovşaqlara ödənilir. Tutum haqqına əlavə olaraq, bir röley haqqı (daha aşağıda röllərdə), bir dengesizliği haqqı (istifadə edilmiş etibar xəttinə balanssızlıq əlavə etmək haqqı) və Ethereum əməliyyat haqqı var. İsteğe bağlı olaraq, istifadəçilər istənilən borclularına faiz dərəcəsi də əlavə edə bilərlər.

Müvafiq Valyuta Şəbəkəsi Token Zavodunun ağıllı müqaviləsindən istifadə edərək Trustlines Şəbəkə ekosistemində ixtiyari sayda valyuta şəbəkəsi ola bilər. Beləliklə, tək bir "Trustlines mö'cüzəsi" yoxdur, əksinə yalnız Trustlines Pul platforması adlandırılan Trustlines Şəbəkə platformasını bölüşən ixtiyari sayda mövcud valyutalar mövcuddur. Helsinki nöqteyi-nəzərindən bu tip dinamik IOU şəbəkəsi şəhərin mərkəzi növ bankı kimi fəaliyyət göstərməsi deməkdir.

İdeya olduqca perspektivlidir, lakin TN hələ də bu həllin çox yönlülük və miqyaslılığını ciddi şəkildə məhdudlaşdıran Ethereum platformasına bağlanır.

GEO Protokolu, dəyər ötürmə üçün mərkəzləşdirilmiş P2P protokoludur. Əsas fikir Trustlines Network (daha doğrusu, Rayan Fugger'in orijinal Ripple fikri) ideyasına çox oxşardır. Lakin, TN-dən fərqli olaraq, GEO problemə daha qlobal bir yanaşma göstərir - üstəgəl Ethereum və ya hər hansı digər Layer 1 blockchain ilə əlaqəli deyil.

GEO Layer 3 protokol həllidir, əsas məqsədlərindən biri də müxtəlif cryptocurrency və blockchain ekosistemlərinin qarşılıqlı əlaqə problemini həll etmək, həmçinin onları ənənəvi maliyyə sistemləri ilə əlaqələndirməkdir. Başqa sözlə, GEO Protokolunu tərtib edənlər özlərinə Qondarma Dəyər İnternetinin yaradılması imkanını vermək vəzifəsini qoymuşlar: bütün mümkün daşıyıcıları, eləcə də onun ötürülməsi sistemlərini vahid hala gətirən universal bir sistem. qlobal dəyər mübadiləsi şəbəkəsi.

Gördüyünüz kimi, bu vəzifə bu məqalədə nəzərdən keçirildikdən daha genişdir. Bununla birlikdə, GEO Protokolu, eyni zamanda texnologiyasına əsaslanan bir sıra istifadə hallarının yaradılmasına imkan verir ki, bunlardan biri də mərkəzləşdirilmiş P2P kredit şəbəkəsidir: hər bir istifadəçinin öz kredit əlaqələrini müəyyənləşdirə, yarada və saxlaya biləcəyi bir şəbəkə.

GEO Protokol texnologiyasının digər üstünlükləri aşağıdakıları əhatə edir.

  • Bütün ödənişlərin (aralıq zəncirvari ödənişlər daxil olmaqla) atomikliyini təmin edir.
  • Doğrudan kredit əlaqəsi olmayan qovşaqlar arasındakı ödəniş yollarını avtomatik olaraq tapır və bu yolların maksimum ödəmə (maksimum axını) həcmini də müəyyənləşdirir.
  • Qarşılıqlı borc öhdəliklərinin avtomatik təmizlənməsinə imkan verir (bir neçə şəbəkə iştirakçısı arasında borc dövrlərini tapmaq və bağlamaq - 6 hopa qədər).
  • Off-zəncir və blockchain aqnostik protokol.
  • Müəyyən bir ödənişdə birbaşa iştirak edən qovşaqlar arasında yerli razılıq; Müşahidəçilərə əsaslanaraq mümkün münaqişələrin həlli üçün unikal bir sistemdir.
  • Artan məxfilik (bağlantılar və ödənişlər haqqında bütün məlumatlar yerli qovşaqlarda saxlanılır), üstəlik post-kvant kriptovalyutası protokolda istifadə olunur.

Dharma Protokolu da protokol həllidir, lakin geniş mənada borcların tokenləşdirilməsi məqsədi ilə. Layihə, təsdiq edilmiş borcların verilməsi, təsdiqlənməsi və idarə edilməsi prosesini standartlaşdıraraq buna nail olmağı planlaşdırır.

Əvvəllər Dharma inkişaf qrupu, borc öhdəliklərinin müəyyən növləri üçün fərdi həllər tətbiq etməyə çalışdı, lakin sonradan qlobal və universal bir həll yaratmağın lazım olduğunu başa düşdü.

Mümkün istifadə halları Dharma Protokolunda aşağıdakı ixtisaslaşmış həllər qurur:

  • Tokenizasiya edilmiş bələdiyyə istiqrazları: bələdiyyələr çox vaxt bələdiyyə istiqrazları buraxmaqla ictimai infrastruktur layihələrini maliyyələşdirirlər. Açıq borc standartından istifadə edərək, bələdiyyələr, böyük və ya kiçik olanlar, ICO-ya bənzər bir müddətdə, təsdiqlənmiş istiqrazları birbaşa öz vətəndaşlarına sata bilər.
  • Mərkəzləşdirilməmiş marjalı kredit: sağlam bir maliyyə sistemi həm spekulyatorları, həm də skeptikləri tələb edir, buna görə də satınalma və satma qaydaları hər hansı bir likvid maliyyə bazarının əsas komponentləridir. Açıq borc standartından istifadə edərək, ağıllı müqavilələr və qiymət qidalandırma sənədlərindən istifadə etməklə həmyaşıdlara marja borc vermə sxemləri tikilə bilər.
  • Tokenized SAFT: layihələr SAFTs kimi tanınan nəqliyyat vasitələrində son satış satışını maliyyələşdirmək üçün tez-tez heyrətləndirici kapital artırır. Açıq borc standartı ilə, SAFT müqavilələri ümumi borc əlamətləri kimi təsdiqlənə bilər, burada gözlənilən ödəmə tezliklə yerləşdiriləcək protokol əlamətlərində müəyyən edilir.

Beləliklə, Dharma, müəyyən bir problemə uyğun bir yanaşma ilə maraqlı bir layihədir. Lakin daha geniş məqsədlərlə məşğul olmaqdansa, məhz bu konkret problemi həll etmək istəyirlər. Bununla birlikdə, bu layihə daha geniş vəzifələrə böyük töhfə verə bilər.

Mərkəzləşdirilməmiş P2P kredit həllərinin həqiqi gücü yalnız xidmətlər deyil, şəbəkələr (və ya daha geniş qlobal şəbəkələrin ayrılmaz bir hissəsi) olmağı bacardıqları təqdirdə tanınacaqdır. Sonra, əslində, bu sistemlərin orijinal fikri tam olaraq həyata keçiriləcək və hamı üçün faydası şəbəkədəki borc verənlərin və borcalanların sayına nisbətdə artacaq (şəbəkə təsiri).

Hər hansı bir (əsasən və ya tamamilə) mərkəzləşdirilmiş xidmət və ya mövcud ekosistemlərdən hər hansı biri üçün bağlanmış (və ya qalanının bağlanmış və ya bağlanmamış öz yaradılması) yalnız yarı tədbirləri təmsil edir. Bu, açıq, sərhədsiz və hamı üçün əlçatan olanı məhdudlaşdırmaq və prioritetləşdirmək cəhdi olardı.

Hal-hazırda, mövcud həllərin əksəriyyəti, daha çox və ya az dərəcədə, sadaladığımız həmin eyni ölçü tədbirlərini təmsil edir. Bununla birlikdə, GEO Protokolu kimi texnologiyalar, mərkəzləşdirilməmiş kredit şəbəkələrinin və daha çox potensialın ortaya çıxmasına imkan verir.

GEO Protokolunu izləyin:

[Orta | Twitter | GitHub | Gitter | Telegram | LinkedIn | YouTube]

Əvvəlcə 26 fevral 2019-cu ildə hackernoon.com saytında yayımlandı.